vol.119【実践コラム】設備資金融資の審査ポイント

（毎週木曜日配信）財務編
銀行融資プランナー協会 財務アドバイザー
尾川充広

---

　…金融機関の融資判断ポイントを知り、自社の投資計画に役立てましょう

店舗を出店する、機械を購入する、工場を建設する、といった設備資金は、企業の成長や発展に欠かせないものです。
しかし、投資金額が大きく、見込み通りに収益が得られない場合は大きなダメージを受けるため、金融機関の対応も慎重になります。
金融機関が設備資金融資の際に着目する点を知り、将来の設備投資計画に活かしてください。

設備資金の融資判断のポイントは、「計画内容の妥当性」「収益見通しと返済の計画」「担保」となります。

■ 計画内容の妥当性
・設備投資の目的は何か。 （新製品や新事業分野への進出、増産、更新、合理化・省力化etc）
・投資を行うタイミングは適切か。（自社の状態、業界の動向 etc）
・投資規模は適切か。 （投資額、生産能力、販売能力 etc）
・投資効果はどうか。 （予想売上高やランニングコストの前提条件は妥当か）
・計画が予定通りにいかなかった場合、それに耐えうる範囲の投資か。
・自己資金はどれくらいあるか。
・借入の割合はどれくらいか。
・各金融機関の調達割合は妥当か。
・設備投資後の売上増加による増加運転資金の対策はどうか。

■ 収益見通しと返済の計画
・投資後の売上高と原価（品目別販売価格、生産コスト、生産 能力、販売政策の）妥当性
・販売管理費（人件費、販売費計画）の妥当性
・営業外収支（金利負担に耐えられるか）の検証
・減価償却費（償却方法と耐用年数）の検証
・キャッシュフローの検証（返済額と比較して検証）

■ 担保・その他
・担保は投資対象物件が原則だが、不足する場合は他の不動産を徴求する。
・融資金が資金使途通りに使われるようにトレースする。
・金利収益等の取引メリットを検証する。

設備投資の失敗は、経営を大きく傾ける要因にもなります。金融機関の融資審査ポイントは、設備投資の注意点としてそのまま活用できますので、上記のポイントを押さえ、無理のない設備投資計画を心掛けましょう。

尾川充広（銀行融資プランナー協会 財務アドバイザー）